Archivo del mes: febrero, 2009
Escrito por Fabian Sinibaldi el febrero 27, 2009
Banif Inmobiliario es un Plan de Pensiones ubicado dentro de la categoría Renta Fija Largo Plazo destinado a personas conservadoras de edad igual o superior a los 55 años.
Su política de inversión se concentra, como su nombre lo indica, en activos inmobiliarios, principalmente a través de fondos de inversión inmobiliarios europeos de sociedades de reconocido prestigio, amplia experiencia y elevada solvencia.
El fondo en el cual esta integrado este plan es Santander Inmobiliario Pensiones, cuya cartera de activos esta distribuida de la siguiente manera:
- Fondo de Inversión Inmobiliario: 20,75%
- Convertibles: 5,24%
- Renta Fija Corto Plazo: 59,44%
- Tesorería: 10,07%
- Renta Variable USA: 0,01%
- Gestión Alternativa: 4,49%
Las rentabilidades simples obtenidas por este plan fueron las siguientes:
- Año 2009: -1,50%
- 1 año: 1,78%
- 3 años: 7,90%
- 5 años: 13,70%
En cuanto a las condiciones económicas de este plan, la comisión de gestión es del 1,50%, la de deposito de 0,60%, y la aportación mínima requerida es de 30,05 €.
Debemos tener en cuenta que al tratarse de una inversión inmobiliaria permite tener una mayor diversificación en su cartera de planes de pensiones, ya que tiene poca correlación con otros tipos de activos. Además, al tratarse de renta fija el riesgo de la inversión se minimiza.
Sin embargo, como podemos ver, la rentabilidad en este 2009 se ha visto seriamente afectada por la caída del principal fondo inmobiliario en cartera: el Santander Banif Inmobiliario. El valor liquidativo de este último se ha derrumbado a raíz del corralito financiero aplicado a sus partícipes. ¿Que sucederá en el futuro? Habrá que esperar para determinarlo, pero el primer semestre de este año será duro para este plan de pensión…
Más información
Escrito por Fabian Sinibaldi el febrero 25, 2009
Este es un Plan de Pensiones ubicado dentro de la categoría de Renta Variable, cuyo objetivo de inversión se basa principalmente en fondos de inversión inmobiliarios, sociedades inmobiliarias cotizadas y otros activos del sector financiero. El resto de la inversión será en renta fija, principalmente en emisiones en euros en deuda pública y privada de emisores de países de la OCDE, siempre y cuando la emisión tenga una calificación crediticia superior a BB.
El fondo Caja Ingenieros Inmobiliario P.P. tiene su cartera de inversión compuesta por la siguiente distribución de activos:
- * Efectivo 43,40%
- * Acciones 22,60%
- * Obligaciones 33,30%
- * Otros 0,60%
Siendo los 3 mayores sectores donde esta distribuida la cartera: Servicios financieros 63,10%, bienes industriales 15,60% y salud 6,60%.
En cuanto a la rentabilidad acumulada por este plan de pensiones, tenemos:
- * 1 mes: 1,10%
- * 6 meses: 1,50%
- * Año 2009: 2,50%
- * 1 año: 1,00%
- * 3 años: 0,10%
Por ultimo, las comisión de gestión es del 1,50% y la de deposito del 0,20% sobre el patrimonio efectivo.
Dentro de esta categoría, nos encontramos con un plan que tiene una de las mejores rentabilidades, la cual supera ampliamente la rentabilidad media actual, teniendo también en cuenta el riesgo que conlleva este tipo de inversiones en renta variable.
El gran interrogante es que sucederá con este plan a partir de la problemática de los fondos de inversión inmobiliarios, que se encuentran en una encrucijada luego del corralito aplicado al Santander Banif Inmobiliario.
Más información
Escrito por Fabian Sinibaldi el febrero 20, 2009
Este Plan de Pensiones de Renta Fija Mixta tiene la particularidad de ser el primer plan de pensiones ético y solidario del mercado. Invierte siguiendo criterios éticos y dona una parte de su comisión a fines solidarios, con lo cual Sabadell Atlántico cede un 0,50% de la comisión de gestión a Intermón Oxfam para proyectos de desarrollo y ayuda humanitaria.
En cuanto a la política de inversión del plan, este invierte en los componentes de la cesta de valores del índice FTSE 4 Good Europe.
Este plan plantea maximizar la rentabilidad con un nivel de riesgo bajo. Su cartera es mixta, invierte combinando una posición predominante en renta fija en euros, bonos ligados a la inflación y depósitos, y una vocación inversora en renta variable del 15% fluctuando entre el 0% y el 30%.
La distribución por vencimientos de la cartera es la siguiente:
- Hasta 6 meses: 86,39%
- De 6 meses a 1 año: 13,61%
Las rentabilidades acumuladas de este Plan Ético y Solidario son:
- Año 2008: 0,70%
- Últimos 3 meses: 1,01%
- Últimos 3 años: 2,01%
- Últimos 5 años: 6,16%
Por ultimo, este plan tiene un costo de 1,90% en comisión de Gestión y 0,45% de comisión de Depósito.Estas comisiones son de las más altas del mercado, por lo que podemos deducir que en realidad quien cede parte de ella son los partícipes.
Es una buena opción de inversión, ya que es un plan de pensiones que se encuentra entre los 10 primeros de nuestro Ranking de Renta Fija Mixta en cuanto a la rentabilidad obtenida.
Más información
Escrito por Fabian Sinibaldi el febrero 19, 2009
Según informo la entidad a través de su Sala de Prensa, BBVA refuerza su liderazgo en planes de pensiones en España tras avanzar 0,77 puntos hasta una cuota del 18,68%.
Con esto la entidad ha reforzado en 2008 su posición de líder en planes de pensiones en el total del sistema con un patrimonio bajo gestión de 14.644 millones de euros gracias al éxito de su amplia oferta, que se ajusta a los distintos perfiles de los partícipes.
En el segmento de planes de pensiones individuales, ha logrado aumentar su cuota en 95 puntos básicos respecto a diciembre de 2007, con un patrimonio bajo gestión de 8.045 millones de euros y una cuota de mercado del 16,4%. En planes de empleo, donde BBVA ha sido tradicionalmente el líder, el Grupo ha terminado 2008 con una cuota de mercado del 23,11%, 45 puntos básicos más que el pasado año.
La entidad menciona entre los factores que han llevado a la gestora de BBVA a afianzar su posición de liderazgo el éxito de su amplia oferta, la cual se ajusta a los distintos perfiles de los partícipes, así como la capacidad de asesoramiento de la red BBVA. Dentro de esta oferta destaca la gama de los planes Protección, que garantizan las aportaciones actuales y futuras y que permiten la personalización y la gestión dinámica de las inversiones.
Su amplia Gama de Planes Protección cuenta con productos con vencimientos entre 2010 y 2035 en los que la estructura de las carteras se va adaptando en el tiempo a los niveles de riesgo adecuados a cada fecha de vencimiento. Ellos son:
- BBVA Protección 2015: dirigido a personas de entre 53 y 58 años
- BBVA Protección 2020: dirigido a personas de entre 48 y 53 años
- BBVA Protección 2025: dirigido a personas de entre 43 y 48 años
- BBVA Protección 2030: dirigido a personas de entre 38 y 43 años
- BBVA Protección 2035: dirigido a personas menores de 38 años
Otra de las ventajas que ofrecen estos planes es que las ganancias se consolidan en forma trimestral, por lo que a vencimiento no sólo garantizan el 100 % del capital aportado sino la mayor ganancia acumulada trimestral que ha obtenido el plan.
Siguiendo con el Ranking de liderazgo en planes de pensiones, tras esta entidad se situó La Caixa, con 11.548 millones de euros de patrimonio y una cuota de mercado del 14,73%; Santander, con 9.043 millones, el 11,53% del total e Ibercaja, con 3.947 millones y una cuota del 5,03%.
Escrito por Fabian Sinibaldi el febrero 18, 2009
Este Plan de Pensiones se encuentra dentro de la categoría de Renta Fija Mixta, y es un producto dirigido a personas que buscan diversificar su cartera de planes de pensiones.
El SCH Gestión Alternativa se encuentra asociado al Fondo Santander XXI, el cual se gestiona tratando con medios estadísticos un conjunto de series de precios que determinan no sólo las posiciones de compra o venta, sino también se ocupa del nivel de riesgo global que estas poseen, ajustando las posiciones en función de las volatilidades de los mercados. Dado el tipo de activos en los que invierte, el Fondo puede evolucionar conforme o de forma contraria a los índices de mercado.
Su cartera se encuentra distribuida entre Renta Variable Internacional y Tesorería, y las comisiones del plan son las siguientes: de Deposito el 0,50% y la de Gestión del 2,00%.
En cuanto a la rentabilidad obtenida por el plan en lo que va del 2009 es de -0,70% a igual que la del 2008. La rentabilidad del último año fue del -0,63%, siendo la de los últimos 3 meses del -1,41%.
En nivel de riesgo de este plan se encuentra en 1,04%, siendo la relación rentabilidad-riesgo favorable, ya que existe una alta rentabilidad asociada a un nivel de riesgo bajo. Sin embargo, ha obtenido rentabilidad negativa. Y ello no es bueno para mantener el capital.
Ficha
